Qu'est-ce que le NSFR ?
Le ratio de financement stable net (NSFR, pour Ratio de financement stable net (NSFR)) est une norme de liquidité issue de Bâle III qui vise à renforcer la résilience des banques sur le long terme. Il impose aux établissements de maintenir un profil de financement stable, en rapport avec la composition de leurs actifs et de leurs engagements hors bilan, sur un horizon d'un an. Cette norme s'applique aux banques du monde entier supervisées dans le cadre de Bâle III : en France et dans l'Union européenne, elle est transposée par le règlement CRR et contrôlée par l'ACPR et la BCE, tandis que d'autres juridictions appliquent leurs propres autorités (la PRA au Royaume-Uni ou les agences fédérales aux États-Unis, par exemple). L'exigence minimale est un NSFR d'au moins 100 %.
Comment utiliser ce calculateur
Saisissez votre financement stable disponible (FSD) total — la part des fonds propres et des passifs jugée fiable sur un an (pondérée par les coefficients ASF) — ainsi que votre financement stable requis (FSR) total — le montant de financement stable qu'exigent vos actifs et vos expositions (pondéré par les coefficients RSF). Le calculateur affiche le NSFR en pourcentage et indique si vous respectez le seuil réglementaire de 100 %.
La formule expliquée
$$\text{NSFR} = \frac{\text{financement stable disponible}}{\text{financement stable requis}} \times 100\%$$ Le FSD correspond à la somme pondérée des fonds propres, des passifs à long terme et des dépôts stables ; le FSR correspond à la somme pondérée des actifs selon leur liquidité et leur échéance résiduelle. Un ratio égal ou supérieur à 100 % signifie que la banque finance ses actifs avec des ressources suffisamment stables.
Exemple chiffré
Supposons qu'une banque déclare un FSD de 1 200 000 et un FSR de 1 000 000. $$\text{NSFR} = 1\,200\,000 \div 1\,000\,000 \times 100\% = 120\%$$ Comme 120 % dépasse le seuil de 100 %, la banque est conforme et dispose d'une marge confortable.
FAQ
Quel est le NSFR minimal ? Dans le cadre de Bâle III, les banques doivent maintenir un NSFR d'au moins 100 % en permanence.
En quoi le NSFR diffère-t-il du LCR ? Le ratio de couverture des liquidités (LCR) gère un stress de liquidité à court terme (sur 30 jours), tandis que le NSFR cible la stabilité structurelle du financement sur un horizon d'un an.
Que se passe-t-il si mon FSR est nul ? Le ratio n'est pas défini lorsque le FSR est égal à zéro ; ce calculateur renvoie alors 0 afin d'éviter une division par zéro. En pratique, une banque en activité présente toujours un FSR positif.
