ما هو العائد السنوي على الاستثمار؟
يحوّل العائد السنوي على الاستثمار (ROI) إجمالي العائد الذي حققته خلال فترة الاحتفاظ إلى معدل سنوي متوسط مكافئ، مع افتراض أن العوائد تتراكم بشكل مركّب. وهذا يتيح لك مقارنة استثمارات احتُفظ بها لمدد زمنية مختلفة على أساس عادل ومتكافئ. فعائد إجمالي بنسبة 50% قد يبدو مبهرًا، لكنه إذا استغرق 10 سنوات يصبح أقل جاذبية بكثير من عائد 50% تحقق خلال سنتين فقط.
كيفية استخدام الحاسبة
أدخل مبلغ استثمارك الأولي، والقيمة النهائية لذلك الاستثمار، ومدة الاحتفاظ بالسنوات (يُسمح باستخدام الكسور العشرية، مثل 1.5 سنة). تحسب الأداة إجمالي العائد على الاستثمار، ثم تحوّله إلى معدل سنوي باستخدام النمو المركّب، لتمنحك متوسط العائد عن كل سنة.
شرح المعادلة
أولًا، يُحسب إجمالي العائد على الاستثمار كالتالي: (القيمة النهائية − القيمة الأولية) ÷ القيمة الأولية. بعد ذلك يُوزَّع هذا الناتج بشكل مركّب على عدد السنوات:
$$\text{العائد السنوي} = \left(1 + \text{إجمالي العائد}\right)^{\frac{1}{n}} - 1$$يعمل الأس \(\frac{1}{n}\) على «توزيع» النمو الإجمالي بالتساوي على كل سنة، بحيث يعيد التراكم المركّب على مدى \(n\) من السنوات إنتاج العائد الإجمالي نفسه.
مثال تطبيقي
لنفترض أنك استثمرت 10,000 دولار فنمت إلى 15,000 دولار بعد 3 سنوات. إجمالي العائد:
$$\frac{15{,}000 - 10{,}000}{10{,}000} = 0.5 \;(\text{أي } 50\%)$$العائد السنوي:
$$\left(1 + 0.5\right)^{\frac{1}{3}} - 1 = 1.5^{0.3333} - 1 \approx 0.1447$$أي نحو 14.47% سنويًا.
الأسئلة الشائعة
هل العائد السنوي على الاستثمار هو نفسه معدل النمو السنوي المركّب (CAGR)؟ نعم — بالنسبة لاستثمار بمبلغ مقطوع واحد، يساوي العائد السنوي على الاستثمار معدل النمو السنوي المركّب (CAGR).
هل يمكن أن يكون العائد سلبيًا؟ بالتأكيد. إذا كانت القيمة النهائية أقل من الاستثمار الأولي، فسيكون كل من العائد الإجمالي والعائد السنوي سلبيًا، مما يدل على خسارة.
لماذا نحوّل العائد إلى معدل سنوي أصلًا؟ لأن التحويل إلى معدل سنوي يوحّد العوائد بحيث يمكن مقارنة الاستثمارات ذات الآفاق الزمنية المختلفة مباشرةً.
