Qu'est-ce que le taux de retrait sûr ?
Le taux de retrait sûr correspond au pourcentage de votre portefeuille de retraite que vous pouvez prélever chaque année tout en limitant le risque d'épuiser votre capital. La référence la plus connue est la règle des 4 %, issue de la Trinity Study : retirer 4 % du portefeuille initial (puis ajuster ce montant à l'inflation) a historiquement permis de tenir au moins 30 ans dans la plupart des conditions de marché. À noter : cette étude repose sur les marchés américains ; en France ou dans la zone euro, la fiscalité et les rendements diffèrent, et il convient d'adapter ces hypothèses à votre situation.
Comment utiliser ce calculateur
Saisissez la valeur totale de votre portefeuille ainsi que le taux de retrait que vous souhaitez tester. La valeur par défaut est de 4 %, mais vous pouvez simuler des taux plus prudents, comme 3 % ou 3,5 %, pour des retraites plus longues, ou des taux plus élevés si vous disposez d'autres sources de revenus. Le calculateur affiche immédiatement votre retrait annuel sûr ainsi que le montant mensuel équivalent.
La formule expliquée
Le calcul est simple :
$$\text{Retrait annuel} = \text{Portefeuille} \times \frac{\text{Taux}}{100}$$Le montant mensuel correspond simplement au montant annuel divisé par 12. La formule est basique, mais le taux que vous choisissez reflète des hypothèses essentielles sur les rendements des marchés, l'inflation et la durée pendant laquelle votre capital doit durer.
Exemple chiffré
Imaginons que vous partiez à la retraite avec un portefeuille de 1 000 000 $ et que vous appliquiez la règle des 4 %. Votre retrait annuel sûr s'élève à
$$1\,000\,000\ \$ \times 0{,}04 = 40\,000\ \$$$par an, soit environ 3 333,33 $ par mois. Si vous préfériez un taux plus prudent de 3,5 %, vous retireriez plutôt 35 000 $ par an.
FAQ
La règle des 4 % est-elle toujours fiable ? C'est un repère utile, mais la faiblesse des rendements obligataires et l'allongement de la durée des retraites poussent certains experts à recommander un taux de 3 % à 3,5 % pour plus de sécurité.
Ce calcul tient-il compte de l'inflation ? Non. La règle des 4 % prévoit traditionnellement d'augmenter chaque année le montant retiré pour suivre l'inflation. Ce calculateur affiche le retrait de la première année à partir de la valeur actuelle de votre portefeuille.
Quel taux choisir pour une retraite de 40 ans ou plus ? De nombreux conseillers recommandent un taux de 3 % à 3,25 % pour les personnes partant très tôt à la retraite, afin d'augmenter les chances que le portefeuille dure dans le temps.
