À quoi sert ce calculateur
Le calculateur de capital nécessaire après pension et Social Security vous indique quelle taille doit atteindre votre portefeuille d'investissement au moment de la retraite pour combler l'écart entre vos revenus garantis (pensions et Social Security) et le train de vie que vous souhaitez réellement maintenir. Plutôt que de viser un « chiffre rond » au hasard, il raisonne à rebours à partir de votre objectif de dépenses. Les montants de Social Security et les structures de pension évoqués ici sont propres au système des États-Unis, mais le calcul s'applique à toute source de revenu garanti, dans n'importe quel pays — y compris, par exemple, une pension de retraite française du régime de base et complémentaire.
Comment l'utiliser
Saisissez le revenu annuel souhaité à la retraite — le montant total que vous voulez dépenser chaque année. Indiquez ensuite la pension annuelle et la Social Security annuelle que vous prévoyez de percevoir. Choisissez enfin un taux de retrait sûr (SWR). La référence classique est de 4 %, issue de la Trinity Study, même si de nombreux conseillers retiennent aujourd'hui 3,5 % par prudence. Le calculateur soustrait vos revenus garantis de votre objectif, puis divise l'écart restant par votre SWR pour déterminer la taille du portefeuille.
La formule expliquée
$$\text{Capital} = \frac{\text{Revenu souhaité} - \text{Pension} - \text{Social Security}}{\text{SWR}}$$ Le numérateur correspond à l'écart de revenu que votre épargne doit générer. En divisant par le taux de retrait (exprimé en décimale), on capitalise ce flux de revenu. Par exemple, un SWR de 4 % signifie que chaque dollar de revenu annuel exige 25 dollars d'épargne \(1 \div 0{,}04 = 25\).
Exemple chiffré
Supposons que vous visiez 60 000 $ par an, que vous attendiez 20 000 $ de la Social Security, sans aucune pension, et que vous utilisiez un SWR de 4 %. L'écart de revenu s'élève à $$60\,000\ \$ - 20\,000\ \$ = 40\,000\ \$.$$ En divisant par 0,04, on obtient un capital nécessaire de 1 000 000 $.
Questions fréquentes
Quel taux de retrait choisir ? 4 % est la référence traditionnelle ; un taux de 3 % à 3,5 % est plus prudent et mieux adapté à une retraite anticipée ou à un horizon plus long.
Dois-je tenir compte des impôts ? Oui — saisissez votre revenu souhaité en montant brut (avant impôt) si votre pension et votre Social Security sont elles aussi exprimées avant impôt, afin que tout soit cohérent.
Et si mes revenus garantis dépassent mon objectif ? Dans ce cas, votre écart de revenu est nul et aucun capital supplémentaire n'est nécessaire pour financer ce revenu — même si une épargne reste un précieux coussin de sécurité face aux imprévus et à l'inflation.
