这个计算器能做什么
本工具面向美国退休储蓄者，用于对比 Roth IRA 与传统 IRA（Traditional IRA）这两类美国个人退休账户。它会分别估算同一笔供款在两种账户下的未来价值，再套用你预期的退休时税率，让两者在税后基础上进行公平对比。注意：这两类账户均为美国特有的退休制度，中国并无完全对应的产品（个人养老金账户在税收逻辑上略有相似，但规则差别很大），若你在美国报税才适用。计算前提：固定的年化收益率、一笔本金在整个期限内复利增长、以及一个已知的退休时税率。本工具不考虑每年的供款上限、最低强制提取（RMD），也未计入传统 IRA 当下可获得的税前抵扣（那部分节省的税款需要你另行投资）。
如何使用
填入你的年度供款金额、预期的平均年化投资收益率、距离退休的年数，以及你预计在提取时适用的边际税率。计算器会显示免税的 Roth 账户余额、扣税后的传统账户余额，以及两者相比谁更划算、差额是多少。
公式详解
两类账户的增长方式完全相同：\(C(1+r)^n\)，其中 \(C\) 为供款金额，\(r\) 为年化收益率，\(n\) 为年数。Roth 账户提取时免税，因此其税后价值就等于全部余额。传统账户提取时按税率 \(t\) 征税，其税后价值等于余额乘以 \((1 - t)\)。
$$\text{Roth}_{FV} = C(1+r)^n,\quad \text{Trad}_{FV} = C(1+r)^n(1-t)$$只要退休时税率为正，在这种"单笔供款"的假设下 Roth 总是占优，因为这笔钱在投入时就已经缴过税了。
实例演算
假设以 7% 的年化收益供款 6,000 美元，期限 30 年，退休时税率为 22%。增长系数 = \(1.07^{30} \approx 7.612255\)。
$$\text{Roth} = 6{,}000 \times 7.612255 \approx 45{,}673.53 \text{ 美元}$$$$\text{Trad} = 45{,}673.53 \times 0.78 \approx 35{,}625.35 \text{ 美元}$$Roth 的优势约为 10,048.18 美元。
常见问题
Roth 一定更好吗？不一定。本模型假设两种账户投入的金额相同。但现实中，传统 IRA 的供款能让你当下获得税前抵扣；如果你把省下的这笔税款也拿去投资，结果可能更接近，甚至在你退休时税率低于当下时，传统账户反而更划算。
该用多少收益率？从长期看，分散配置的股债组合在剔除通胀前历史回报大约为 6–8%。做规划时建议取一个偏保守的数字。
是否考虑了供款上限？没有。2024 年 IRA 的供款上限为 7,000 美元（年满 50 岁为 8,000 美元）。请填写上限以内的数值，才能得到符合实际的预测。
