यह कैलकुलेटर क्या करता है
वित्तीय अनुपात कैलकुलेटर किसी कंपनी के तीन मुख्य वित्तीय विवरणों — बैलेंस शीट, आय विवरण (इनकम स्टेटमेंट) और (अप्रत्यक्ष रूप से) कैश फ्लो स्टेटमेंट — के कच्चे आँकड़ों को उन मानक अनुपातों में बदल देता है, जिनका इस्तेमाल विश्लेषक किसी कंपनी की वित्तीय सेहत आँकने के लिए करते हैं। यह टूल अनुपातों के पाँच परिवारों को एक ही जगह जोड़ता है: कर्ज (लीवरेज और सॉल्वेंसी), तरलता (छोटी अवधि में बिल चुकाने की क्षमता), संचालन (संपत्तियों और कार्यशील पूँजी का कितनी कुशलता से उपयोग होता है), मुनाफा (बिक्री, संपत्ति या इक्विटी की प्रति इकाई कितना लाभ कमाया गया), और शेयर/बाज़ार अनुपात (प्रति-शेयर और मूल्यांकन से जुड़े आँकड़े)। इनकी परिभाषाएँ किसी एक देश की व्यवस्था पर निर्भर नहीं हैं और GAAP या IFRS दोनों के तहत समान रूप से लागू होती हैं। हर मौद्रिक इनपुट को एक ही मुद्रा में मानें; दिनों पर आधारित और प्रति-शेयर आँकड़ों को छोड़कर बाकी अनुपात आयामहीन (dimensionless) होते हैं।
इसका इस्तेमाल कैसे करें
हर खंड में आपके पास जो आँकड़े हैं वही भरें — हर फ़ील्ड भरना ज़रूरी नहीं है। डिफ़ॉल्ट मान एक छोटी, उदाहरण-स्वरूप कंपनी को दर्शाते हैं। हर परिणाम बस एक भाग (डिवीज़न) है, इसलिए अगर हर (denominator) खाली या शून्य हो तो टूल त्रुटि के बजाय N/A दिखाता है। मार्जिन, यील्ड और रिटर्न प्रतिशत में दिखाए जाते हैं; टर्नओवर पर आधारित दिनों वाले आँकड़े आपके द्वारा दी गई "अवधि में दिनों की संख्या" का उपयोग करते हैं (365 या 360 आम तौर पर इस्तेमाल होते हैं)।
फॉर्मूले समझें
तरलता: $$\text{करंट रेशियो} = \dfrac{\text{करंट एसेट्स}}{\text{करंट लायबिलिटीज़}}$$ क्विक रेशियो में इन्वेंट्री और प्रीपेड खर्चे हटा दिए जाते हैं। कर्ज: $$\text{डेट रेशियो} = \dfrac{\text{कुल देयताएँ}}{\text{कुल संपत्तियाँ}}$$ $$\text{टाइम्स इंटरेस्ट अर्न्ड} = \dfrac{\text{EBIT}}{\text{ब्याज व्यय}}$$ (ध्यान दें कि यह शुद्ध लाभ नहीं, बल्कि परिचालन आय का उपयोग करता है)। संचालन: $$\text{इन्वेंट्री टर्नओवर} = \dfrac{\text{COGS}}{\text{औसत इन्वेंट्री}}$$ और \(\text{DIO} = \dfrac{\text{दिन}}{\text{इन्वेंट्री टर्नओवर}}\); $$\text{कैश कन्वर्ज़न साइकिल} = \text{DIO} + \text{DSO} - \text{DPO}$$ मुनाफा: $$\text{ROE} = 100 \times \dfrac{\text{शुद्ध लाभ}}{\text{इक्विटी}}$$ शेयर: $$\text{EPS} = \dfrac{\text{शुद्ध लाभ} - \text{प्रिफ़र्ड डिविडेंड}}{\text{शेयर}}$$ $$\text{P/E} = \dfrac{\text{कीमत}}{\text{EPS}}$$
हल किया हुआ उदाहरण
डिफ़ॉल्ट मानों के साथ: करंट एसेट्स 60,000 और करंट लायबिलिटीज़ 30,000 से करंट रेशियो \(\dfrac{60{,}000}{30{,}000} = \mathbf{2.0}\) आता है। कुल देयताएँ 50,000 बँटा कुल संपत्तियाँ 120,000 से डेट रेशियो \(\dfrac{50{,}000}{120{,}000} = \mathbf{0.4167}\) मिलता है। शुद्ध लाभ 20,000 बँटा इक्विटी 70,000 से ROE \(100 \times \dfrac{20{,}000}{70{,}000} = \mathbf{28.57\%}\) आता है। शुद्ध लाभ 20,000 और 10,000 शेयरों के साथ \(\text{EPS} = \dfrac{20{,}000}{10{,}000} = \mathbf{2.0}\) होता है, और 50 कीमत पर P/E \(\dfrac{50}{2.0} = \mathbf{25.0}\) रहता है।
अक्सर पूछे जाने वाले सवाल
कुछ परिणाम N/A क्यों दिखते हैं? जब किसी अनुपात का हर (denominator) शून्य या खाली होता है तो वह अनुपात अपरिभाषित हो जाता है (जैसे EPS शून्य होने पर P/E), इसलिए टूल अनंत (infinity) के बजाय N/A दिखाता है।
क्या इक्विटी या शुद्ध लाभ ऋणात्मक हो सकता है? हाँ। घाटा होने पर मार्जिन और ROE ऋणात्मक हो जाते हैं, और ऋणात्मक इक्विटी से D/E भी ऋणात्मक हो जाता है — कैलकुलेटर इन्हें जैसा है वैसा ही दिखाता है ताकि आपको असली तस्वीर दिखे।
मुझे 360 दिन इस्तेमाल करने चाहिए या 365? दोनों ही मान्य परंपराएँ हैं; डिफ़ॉल्ट 365 है। तुलना में निरंतरता बनाए रखने के लिए वही चुनें जो आपकी कंपनी या उद्योग की रिपोर्टिंग के अनुरूप हो।
