什麼是平息與月減息利率比較計算機？
銀行或財務公司常常標榜一個看似很低的「平息」（flat rate）利率，讓貸款聽起來比實際便宜。所謂平息，是指在整個還款期內，利息都以「最初的全額本金」來計算——即使你每個月都在償還本金，利息卻一分都不減。相對地，月減息（reducing balance／攤還式）只就「尚未償還的餘額」計息。本計算機會把廣告上的平息利率，換算成對應的月減息實際年利率，讓你能在同一基準下「蘋果對蘋果」做比較。
如何使用
輸入你的貸款金額、廣告標示的平息利率（每年 %），以及貸款年期（年）。工具會先算出平息制下的每月還款額（EMI），再反推出能產生「完全相同 EMI」的月減息年利率。一個實用的經驗法則是：以常見的多年期貸款而言，平息利率大約是其等值月減息利率的 1.7～1.9 倍。
公式說明
平息制的每月還款額很單純，就是總成本除以總月數：
$$\text{EMI}_{\text{平息}} = \frac{P + P\cdot f\cdot Y}{n}$$其中 \(P\) 為本金、\(f\) 為平息年利率、\(Y\) 為年期、\(n\) 為總月數。月減息的 EMI 則採用標準攤還公式
$$\text{EMI} = P\cdot \frac{r\,(1+r)^{n}}{(1+r)^{n}-1}$$其中 \(r\) 為月利率。我們以二分法（bisection）求出能讓月減息 EMI 等於平息 EMI 的月利率 \(r\)，再乘以 12，即可得到實際年利率。
實例試算
假設借入 100,000，平息利率 10%，年期 5 年（60 個月）。總利息 \(= 100{,}000 \times 0.10 \times 5 = 50{,}000\)，因此總還款額 \(= 150{,}000\)，每月還款額（EMI）\(= 2{,}500\)。能產生 2,500 EMI 的月減息實際利率約為每年 17.27%——遠高於 10% 的表面數字。
常見問題
為什麼實際利率會高出這麼多？因為平息計法完全忽略你的餘額每月都在減少，等於是讓你持續為「已經還清的那部分本金」支付利息。
身為借款人，哪一種對我比較有利？在相同名目利率下，月減息貸款永遠比較划算。比較不同方案之前，務必先把平息利率換算成實際利率。
這個工具只適用於特定貨幣嗎？不是。它適用於任何貨幣，只要你輸入的數字單位一致即可。
